V tomto článku sa popisuje syntax vzorca a používanie funkcie DISC v Microsoft Exceli.
Popis
Vráti diskontnú sadzbu cenného papiera.
Syntax
DISC(vyrovnanie; splatnosť ;ss ;vyplatenie; [základ])
Dôležité: Dátumy by sa mali zadávať pomocou funkcie DATE alebo ako výsledok iných vzorcov alebo funkcií. Napríklad 23. máj 2018 zadajte pomocou funkcie ako DATE(2018;5;23). Ak zadáte dátum ako text, môžu sa vyskytnúť problémy.
Syntax funkcie DISC obsahuje nasledovné argumenty:
-
Vyrovnanie Povinný argument. Dátum vyrovnania cenného papiera. Dátum vyrovnania cenného papiera je dátum po dátume vystavenia cenného papiera, keď sa cenný papier obchoduje s kupujúcim.
-
Splatnosť Povinný argument. Dátum splatnosti cenného papiera. Je to dátum, keď sa končí platnosť cenného papiera.
-
Ss Povinný argument. Cena cenného papiera na každých 100 EUR nominálnej hodnoty.
-
Vyplatenie Povinný argument. Hodnota vyplatenia cenného papiera na každých 100 EUR nominálnej hodnoty.
-
Základ Voliteľný argument. Typ denného základu, ktorý chcete použiť.
Základ |
Typ úročenia |
0 alebo neuvedené |
US (NASD) 30/360 |
1 |
Skutočná hodnota/skutočná hodnota |
2 |
Skutočná hodnota/360 |
3 |
Skutočná hodnota/365 |
4 |
Európsky 30/360 |
Poznámky
-
Microsoft Excel ukladá dátumy ako poradové čísla, aby ich bolo možné použiť vo výpočtoch. Pri predvolených nastaveniach predstavuje 1. január 1900 poradové číslo 1 a 1. január 2018 poradové číslo 43101, pretože je to 43 101. deň po 1. januári 1900.
-
Dátum vyrovnania je dátum, kedy kupujúci kúpi kupón, ako je napríklad dlhopis. Dátum splatnosti je dátum uplynutia platnosti kupónu. Predpokladajme napríklad, že 30-ročný dlhopis je vydaný 1. januára 2018 a kupujúci ho kúpi o šesť mesiacov neskôr. Dátum vystavenia by bol 1. január 2018, dátum vyrovnania 1. júl 2018 a dátum splatnosti by bol 1. január 2048, teda 30 rokov po 1. januári 2018, dátumu vystavenia.
-
Vyrovnanie, splatnosť a základ sa skrátia na celé čísla.
-
Ak vyrovnanie alebo splatnosť nie sú platné poradové číslo dátumu, funkcia DISC vráti #VALUE! .
-
Ak ≤ alebo uplatnenie ≤ 0, funkcia DISC vráti #NUM! .
-
Ak základ < 0 alebo > 4, funkcia DISC vráti #NUM! .
-
Ak vyrovnanie ≥ splatnosť, funkcia DISC vráti #NUM! .
-
Funkcia DISC sa počíta nasledujúcim spôsobom:
kde:
-
B = počet dní v roku, závisí od ročného základu
-
DSM = počet dní medzi vyrovnaním a splatnosťou
-
Príklad
Vzorové údaje skopírujte do nasledujúcej tabuľky a prilepte ich do bunky A1 nového excelového hárka. Ak chcete, aby vzorce zobrazovali výsledky, označte ich, stlačte kláves F2 a potom stlačte kláves Enter. V prípade potreby môžete upraviť šírku stĺpcov, aby sa údaje zobrazovali celé.
Údaje |
Popis |
|
07/01/2018 |
Dátum vyrovnania |
|
01/01/2048 |
Dátum splatnosti |
|
97,975 |
Cena |
|
100 |
Hodnota vyplatenia |
|
1 |
Typ úročenia: 1 (Aktuálny/aktuálny) (pozrite vyššie) |
|
Vzorec |
Popis |
Výsledok |
=DISC(A2;A3;A4;A5;A6) |
Diskontná sadzba dlhopisu pri vyššie uvedených podmienkach. |
0.001038 |