Acest articol descrie sintaxa de formulă și utilizarea funcției ACCRINT în Microsoft Excel.
Descriere
Întoarce cumulul dobânzilor neplătibile în cazul unei hârtii de valoare care plătește dobânzi periodice.
Sintaxă
ACCRINT(emis, prim_cupon, tranzacție, rată, par, frecvență, [bază], [metodă_calc])
Important: Datele calendaristice ar trebui introduse utilizând funcția DATE sau ca rezultate ale altor formule sau funcții. De exemplu, se utilizează DATE(2008;5;23) pentru 23 mai 2008. Dacă datele calendaristice sunt introduse ca text, pot apărea probleme.
Sintaxa funcției ACCRINT are următoarele argumente:
-
Emis Obligatoriu. Este data emiterii hârtiei de valoare.
-
Prim_cupon Obligatoriu. Este data primei dobânzi a hârtiei de valoare.
-
Tranzacție Obligatoriu. Este data tranzacției hârtiei de valoare. Data tranzacției hârtiei de valoare este data ulterioară datei emiterii, când hârtia de valoare este tranzacționată cumpărătorului.
-
Rată Obligatoriu. Este rata anuală de cupon a hârtiei de valoare.
-
Par Obligatoriu. Este valoarea nominală a hârtiei de valoare. Dacă omiteți argumentul par, ACCRINT utilizează valoarea de 1.000 LEI.
-
Frecvență Obligatoriu. Este numărul dobânzilor plătite într-un an. Pentru plăți anuale, frecvență = 1; pentru semestriale, frecvență = 2; pentru trimestriale, frecvență = 4.
-
Bază Opțional. Este tipul bazei de calcul utilizate pentru numărul de zile.
Bază |
Baza de calcul pentru zile |
0 sau omis |
US (NASD) 30/360 |
1 |
Actual/actual |
2 |
Actual/360 |
3 |
Actual/365 |
4 |
European 30/360 |
-
Metodă_calc Opțional. Este o valoare logică prin care se specifică modul în care se calculează cumulul total de dobândă atunci când data tranzacției este ulterioară datei din prim_cupon. O valoare TRUE (1) returnează dobânda totală cumulată de la emitere la tranzacție. Valoarea FALSE (0) returnează dobânda cumulată de la prim_cupon la tranzacție. Dacă nu doriți să introduceți argumentul, setarea implicită este TRUE.
Observații
-
Microsoft Excel stochează datele ca numere seriale secvențiale astfel încât să poată fi utilizate în calcule. Implicit, 1 ianuarie 1900 este numărul serial 1 și 1 ianuarie 2008 este numărul serial 39448 pentru că sunt 39.448 de zile după 1 ianuarie 1900.
-
Emis, prim_cupon, tranzacție, frecvență și bază sunt trunchiate la întregi.
-
Dacă emis, first_interest sau tranzacție nu sunt date calendaristice valide, ACCRINT întoarce #VALUE! .
-
Dacă rată ≤ 0 sau dacă par ≤ 0, ACCRINT întoarce #NUM! .
-
Dacă frecvență este un alt număr decât 1, 2 sau 4, ACCRINT întoarce #NUM! .
-
Dacă baza < 0 sau dacă baza > 4, ACCRINT întoarce #NUM! .
-
Dacă emis ≥ tranzacție, ACCRINT întoarce #NUM! .
-
ACCRINT este calculată în felul următor:
unde:
-
Ai = numărul de zile trecute din a i-a perioadă de quasi-cupon, cuprinse într-o perioadă anormală (în care nu se plătește dobândă sau se plătește o dobândă parțială).
-
NC = numărul de perioade de quasi-cupon cuprinse într-o perioadă anormală. Dacă acest număr conține o fracție, ridicați-i valoarea până la următorul număr întreg.
-
NLi = lungimea normală, măsurată în zile, a perioadei de quasi-cupon dintr-o perioadă anormală.
-
Exemplu
Copiați datele din exemplele din următorul tabel și lipiți-le în celula A1 a noii foi de lucru Excel. Pentru ca formulele să afișeze rezultate, selectați-le, apăsați pe F2, apoi pe Enter. Dacă trebuie, puteți ajusta lățimea coloanei pentru a vedea toate datele.
Date |
Descriere |
|
39508 |
Data emiterii hârtiei de valoare |
|
39691 |
Data primei dobânzi |
|
39569 |
Data tranzacției |
|
0,1 |
Rata dobânzii |
|
1000 |
Valoarea nominală |
|
2 |
Frecvența este semestrială (vedeți mai sus) |
|
0 |
Baza de calcul 30/360 (vedeți mai sus) |
|
Formulă |
Descriere |
Rezultat |
=ACCRINT(A2;A3;A4;A5;A6;A7;A8) |
Cumulul dobânzilor neplătibile în cazul unei obligațiuni de tezaur cu termenii de mai sus |
16,666667 |
=ACCRINT(DATE(2008;3;5);A3;A4;A5;A6;A7;A8;FALSE) |
Cumulul dobânzilor neplătibile în cazul termenilor de mai sus, cu excepția faptului că data emiterii este 5 martie 2008. |
15,555556 |
=ACCRINT(DATE(2008; 4; 5); A3; A4; A5; A6; A7; A8; TRUE) |
Dobânda cumulată cu termenii de mai sus, cu excepția faptului că data de emitere este 5 aprilie 2008 iar dobânda cumulată este calculată de la prim_cupon la tranzacție. |
7,2222222 |