TBILLEQ 関数

説明

米国財務省短期証券 (TB) の債券換算利回りを返します。

書式

TBILLEQ(受渡日, 満期日, 割引率)

TBILLEQ 関数の書式には、次の引数があります。

• 受渡日    必ず指定します。 財務省証券の受渡日を指定します。 受渡日とは、発行日以降に証券が買い手に引き渡される日付です。

• 満期日    必ず指定します。 財務省証券の満期日を指定します。 満期日とは、財務省証券の支払期日です。

• 割引率    必ず指定します。 財務省証券の割引率を指定します。

解説

• Microsoft Office Excel では、日付を連続したシリアル値として処理することで、日付の計算が行われています。 既定では、1900 年 1 月 1 日がシリアル値 1 として保存され、2008 年 1 月 1 日は 1900 年 1 月 1 日から 39,448 日後に当たるので、シリアル値は 39448 になります。

• 受渡日、満期日に整数以外の値を指定すると、小数点以下が切り捨てられます。

• 受渡日または満期日に無効な日付を指定すると、エラー値 #VALUE! が返されます。

• 割引率 ≤ 0 の場合は、エラー値 #NUM! が返されます。

• 受渡日 > 満期日の場合、または受渡日から満期日までの期間が 1 年を超える場合は、エラー値 #NUM! が返されます。

• TBILLEQ は、TBILLEQ = (365 × 利率) / (360 - (利率 × DSM)) の数式で表されます。ここで DSM には、受渡日から満期日までの日数が入ります (利息計算の基準となる 1 年の日数は 360 日)。

使用例

次の表のサンプル データをコピーし、新しい Excel ワークシートのセル A1 に貼り付けます。 数式を選択して、F2 キーを押し、さらに Enter キーを押すと、結果が表示されます。 必要に応じて、列幅を調整してすべてのデータを表示してください。